重要資料:投資涉及⾵險,基⾦價格可升可跌,包括可能會損失投資本⾦。投資者應仔細閱讀有關基⾦的銷售⽂件及產品資料概要,以獲取進⼀步資料,包括完整的⾵險因素清單。投資者不應僅憑本⽂件做出投資決定。

南方東英美股七巨頭ETF(「子基金」)是CSOP ETF系列*(*此傘子基金包含合成交易所買賣基金)(「本信託」)的一個子基金,而本信託是根據香港法例成立的傘子單位信託。子基金乃根據《單位信託及互惠基金守則》(「《守則》」)第8.6章獲認可的被動式管理指數追踨交易所買賣基金。子基金的單位在香港聯合交易所有限公司(「聯交所」)上市,如股票一樣在聯交所買賣。

  • 超大型市值公司的高估值可能使其更容易受到市場調整、下跌和利率變化的影響。此外,超大型市值公司的市盈率通常高於市值較小的公司,這可能導致估值過高,並且可能反映上漲空間較小,甚至可能出現潛在的價格下調。
  • 子基金集中投資於一個或多個科技行業和主題。因此,子基金可能較容易受到對此等行業和主題造成影響的不利經濟、政治、政策、稅務、法律或監管事件所影響,與投資組合較多元化的基金相比,子基金的價值可能較為波動。
  • 相關指數的成份股對科技主題的公司有高度風險承擔。科技行業公司的股價表現相比其他經濟行業波動性更高。科技行業公司亦要面對激烈競爭,並可能會受政府密切干預,可能會對利潤率產生不利影響。

請注意,以上列出的投資⾵險並⾮詳盡無遺,投資者應在作出任何投資決定前詳細閱讀基⾦章程及產品資料概要。
MAG 7  續寫美股傳奇
南方東英美股七巨頭ETF
基金名稱
南方東英美股七巨頭ETF
股份代號
3454.HK
基金經理
南方東英資產管理有限公司
上市日期
2024年11月6日
上市交易所
聯交所–主板
相關指數
Solactive美股七巨頭指數
基本貨幣
美元
交易貨幣
港幣
每手買賣單位數量
100 個單位
投資策略
全面複製策略
管理費*
每年0.6%
全年經常性開支比率#
估計為1.00%
受託人
滙豐機構信託服務(亞洲)有限公司
相關指數:Solactive美股七巨頭指數

Solactive美股七巨頭指數
代表七家公司的股票(Alphabet、亞馬遜、蘋果、Meta、微軟、英偉達和特斯拉)
股份代號
公司
權重^
TSLA
特斯拉
15.89%
AMZN
亞馬遜
15.08%
META
Meta Platforms
14.69%
MSFT
微軟
14.18%
AAPL
蘋果公司
13.80%
GOOGL
Alphabet公司
13.49%
NVDA
英偉達
12.86%


資料來源:南方東英。
* 受託人費用和過戶處費用包括在管理費內。 務請注意,部分費用可藉向單位持有人發出一個月的事先通知而增加至允許上限的金額。詳情請參閱章程第一部分「費用及收費」一節。
# 由於基金乃新成立,該數據僅屬最佳估計數字,代表於12個月期間的估計經常性開支總和,以佔單位同期估計平均資產淨值的百分比列示。於子基金實際運作時,該數據可能有差別,且每年均可能有所變動。[在子基金推出後首12個月內,經常性開支比率數字以單位平均資產淨值的1%為上限,而任何超過單位平均資產淨值1%的經常性開支將由基金經理承擔,不會從子基金中扣除。]
^ Solactive,截至2024/9/24.



為什麼投資美股七巨頭?

「美股七巨頭(Magnificent Seven)」的概念最早由美國銀行分析師Michael Hartnett提出的,他根據公司的市場領導地位、技術影響力以及消費者行為和經濟趨勢的變化,將7家擁有健康的資產負債表,而且經營穩定、持續獲利的公司冠上「七巨頭(Magnificent Seven)」之名。

這個術語致敬 1960 年美國電影《The Magnificent Seven》(七俠蕩寇誌),暗示這些股票脫穎而出,就像電影中的角色一樣。

王者表現

遠勝市場

自 2015 年以來,追蹤這七隻股票的Solactive 美股七巨頭指數 (SOLMAG7) 表現一直優於其他主流指數,包括科技股比重大的納斯達克 100指數和標普 500 指數。

自SOLMAG7成立以來的指數表現比較

年度回報比較*

年份
SOLMAG7
納斯達克100指數
納斯達克綜合指數
標普500指數
2016
28.17%
7.27%
8.87%
11.96%
2017
51.84%
32.99%
29.64%
21.83%
2018
-0.89%
0.04%
-2.84%
-4.38%
2019
53.41%
39.46%
36.69%
31.49%
2020
124.70%
48.88%
44.92%
18.40%
2021
51.11%
27.51%
22.18%
28.71%
2022
-46.27%
-32.38%
-32.54%
-18.11%
2023
108.39%
55.13%
44.64%
26.29%

* 彭博, 2015/05/01 - 2024/09/25。
以上僅供參考,並不構成對任何證券、基金或投資產品的招攬、要約或投資建議。投資涉及風險。過去的業績並不代表將來的業績表現。

background
市值巨人
“富”可敵國
  • 美股七巨頭的市值為 15.41 萬億美元,現已超過日本、加拿大和英國股市的總規模。
  • 蘋果和微軟兩大公司的市值大約等於日本股市規模,而僅英偉達和谷歌的規模則媲美英國股市。

美股七巨頭市值 vs 日本,英國和加拿大股市市值*

美股七巨頭市值 vs 日本,英國和加拿大股市市值
  • 自 2015 年以來,MAG Seven 股票在標普 500 指數中的權重翻了將近3倍,從 11.93% 增加到 31.65%。
  • 在以科技股為主的納斯達克 100 指數中,MAG Seven 的所占權重也穩步上升,多年來佔據市場主導地位。

市場集中度逐年增加**

市場集中度逐年增加

* 資料來源:彭博,日本交易所,倫交所,多倫多交易所。截至2024/8/30。
** 彭博,2015/5/1-2024/9/30。以上僅供參考,並不構成對任何證券、基金或投資產品的招攬、要約或投資建議。投資涉及風險。過去的業績並不代表將來的業績表現。

風水輪流轉

七巨頭輪流領跑市場

隨著技術的進化和市場主題的輪動,七巨頭的每一隻成分股都迎來了輝煌時刻,沒有永恆的冠軍。

因此,指數投資將是配置七巨頭的最佳方式。

七巨頭中成交最活躍的公司^

2015
2016
2017
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024H1
七巨頭近十年回報排名*
年度
TOP 1
TOP 2
TOP 3
TOP 4
TOP 5
TOP 6
TOP 7
2014
特斯拉
48%
META
43%
蘋果
41%
微軟
28%
英偉達
27%
谷歌
-5%
亞馬遜
-22%
2015
亞馬遜
118%
英偉達
67%
谷歌
47%
META
34%
微軟
23%
特斯拉
8%
蘋果
-3%
2016
英偉達
227%
微軟
15%
蘋果
12%
亞馬遜
11%
META
10%
谷歌
2%
特斯拉
-11%
2017
英偉達
82%
亞馬遜
56%
META
53%
蘋果
48%
特斯拉
46%
微軟
41%
谷歌
33%
2018
亞馬遜
28%
微軟
21%
特斯拉
7%
谷歌
-1%
蘋果
-5%
META
-26%
英偉達
-31%
2019
蘋果
89%
英偉達
77%
微軟
58%
META
57%
谷歌
28%
特斯拉
26%
亞馬遜
23%
2020
特斯拉
743%
英偉達
122%
蘋果
82%
亞馬遜
76%
微軟
43%
META
33%
谷歌
31%
2021
英偉達
125%
谷歌
65%
微軟
52%
特斯拉
50%
蘋果
35%
META
23%
亞馬遜
2%
2022
蘋果
-26%
微軟
-28%
谷歌
-39%
亞馬遜
-50%
英偉達
-50%
META
-64%
特斯拉
-65%
2023
英偉達
239%
META
194%
特斯拉
102%
亞馬遜
81%
谷歌
58%
微軟
58%
蘋果
49%
2024
Q1-Q3
英偉達
145%
META
62%
亞馬遜
23%
蘋果
21%
谷歌
19%
微軟
15%
特斯拉
5%

^ 資料來源: 彭博, 2015/1/1 – 2024/6/28.
* 彭博,2024Q1-Q3 表示2024/01/01–2024/09/30 .
以上僅供參考,並不構成任何證券、基金或投資產品的招攬、要約或投資建議。 投資涉及風險。 過去的業績並不代表將來的業績表現。

為什麼投資南方東英美股七巨頭ETF?

3454.HK: 香港首隻美股七巨頭ETF

指數投資 – 佈局美股七巨頭的最佳方式
投資門檻僅需~780港元,遠低於直接購買美股七巨頭的成本
利用港股和美股交易時間差異,交易隔夜消息
投資美國上市的美股科技ETF需繳納30%的股息稅,香港上市ETF可豁免股息稅
南方東英美股七巨頭ETF
直接投資美股七巨頭
約780 港元^包攬七大科技龍頭
投資成本
美股七巨頭各買一股需要1,940美元*
(大約15,100港元)
09:30~16:00
交易時段
(香港時間)
夏令時(3月 - 11月)
21:30~04:00

冬令時(11月 - 次年3月)
22:30~05:00


* 資料來源:彭博,截至2024/10/7的收盤價。
^ 南方東英。估計數據僅供參考。

background

美股七巨頭

01

特斯拉

Tesla

汽車電動化和智能化的先驅

特斯拉是全球最大的智能電動汽車製造商,2003年成立於美國。 特斯拉是半個多世紀以來第一家上市的美國汽車公司,即自1956年福特汽車公司上市以來汽車業的第一家汽車上市公司。
特斯拉推出了全球首款純電動車(BEV)Roadster,如今已經發展成為全球最大的電動車製造商(截至2023年)和儲能領域的領導者。

02

亞馬遜

Amazon

全球最大的電商及雲服務提供商

亞馬遜成立於 1994 年,是全球最大的電子商務平台,提供從書籍到電子產品、時尚和雜貨等多樣產品。它注重客戶滿意度,並擁有 Prime 等快速發貨和獨家優惠等功能。高效履約的物流能力(FBA)和高度忠誠的會員客戶(Prime)構成其堅實競爭壁壘。
截至 2023 年,亞馬遜是全球最大的雲端運算服務供應商,擁有亞馬遜網絡服務業務(AWS)。
Meta

03

Meta

社交媒體巨頭

META擁有全球最大的社交媒體平台,經營主流用戶社群包括Facebook、Instagram、WhatsApp、Messenger、Reels、Threads等,每日平均活躍用戶約33億人。
憑藉龐大的活躍用戶群,META已經發展出成熟的廣告業務。另外,從2014年開始,它不斷積極探索VR業務,並已成為AR/VR頭顯市場的主導者(截至2023年市佔率為64%^)。

04

蘋果

Apple

全球領先的智能手機製造商

蘋果公司成立於1976年,是全球最大的消費電子公司之一。從2003年到2023年,蘋果股價平均每年上漲約40%,主要由淨利成長推動,營收成長和利潤率擴張各貢獻約20%。
全球活躍蘋果設備超過20億台,其中iPhone佔12-13億台,佔全球60億手機用戶的20-24%。
Microsoft

05

微軟

全球領先的計算機軟件和硬件供應商

微軟是一家美國跨國電腦科技公司,由比爾蓋茲和保羅艾倫於1975年創立。微軟最初在 20 世紀 80 年代和 90 年代憑藉 MS-DOS 和 Windows 在電腦操作系統市場佔據主導地位。其強大的市場地位最終導致該公司提供多樣化和廣泛的技術產品,涵蓋、計算機、娛樂、企業雲端運算和人工智能等多領域。
微軟是全球最大的電腦軟件公司,並擁有全球最大的公有雲供應商之一 — Azure。

06

谷歌

全球最大的搜索引擎

Google
谷歌成立於1998年,在全球搜尋引擎市場佔據90%的市場。它還開發了全球最暢銷的行動作業系統之一的Android。
憑藉對人工智能和創新的高度關注,谷歌始終處於技術進步的前沿,推動未來的進一步成長和擴張。
Nvidia

07

英偉達

全球頂尖GPU晶片公司

英偉達成立於 1993 年,是 GPU 加速運算領域的先驅。它專門為遊戲、專業視覺化、數據中心和汽車等大型且不斷增長的市場提供產品和平台。
憑藉在邊緣到雲端運算和超級電腦方面的前瞻性佈局,英偉達成為新一代AI模型訓練和推理的最大受益者,在GPU領域佔據主導市場份額。


資料來源:彭博,公司網站。

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